Kosten auf einen Blick
- Fondskosten (TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren →) 0,10–0,25 % p.a. (ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →) - Depotführung 0 € (bei vielen Online-Brokern)
- Sparplan-Ausführung 0 € (bei vielen Anbietern)
- Gesetzliches Kostenlimit Ja (gedeckelt)
- Kosten pro 10.000 € Depotwert ca. 10–25 € pro Jahr
- Vergleich: Riester-Versicherung 150–300 € pro Jahr
Welche Kosten fallen beim Altersvorsorgedepot an?
Beim Altersvorsorgedepot gibt es drei Kostenebenen, die du kennen solltest. Die gute Nachricht: Alle sind bei der richtigen Auswahl sehr niedrig. Wie du dein Depot selbst einrichtest, zeigt unsere DIY-Anleitung.
1. Fondskosten (TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren →)
Die TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren → (Total Expense Ratio) sind die laufenden Kosten des ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →s oder Fonds. Sie werden automatisch vom Fondsvolumen abgezogen — du siehst sie nicht direkt, aber sie mindern deine Rendite.
| Fondstyp | Typische TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten. Mehr erfahren → |
Kosten bei 50.000 € Depot |
|---|---|---|
| Welt-ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau. Mehr erfahren → (z.B. MSCI WorldWas ist MSCI World?Aktienindex mit über 1.500 Unternehmen aus 23 Industrieländern. Durchschnittliche Rendite seit 1970: ca. 7% pro Jahr. Der Klassiker für ETF-Sparpläne. Mehr erfahren →) |
0,10–0,20 % | 50–100 € / Jahr |
| All-World-ETF (FTSE/MSCI ACWI) | 0,15–0,22 % | 75–110 € / Jahr |
| Nachhaltiger ETF (ESG/SRI) | 0,18–0,30 % | 90–150 € / Jahr |
| Aktiv verwalteter Fonds | 1,00–2,00 % | 500–1.000 € / Jahr |
| Lifecycle-ModellWas ist Lifecycle-Modell?Automatische Umschichtung: Je näher die Rente rückt, desto mehr wird von Aktien in sichere Anleihen umgeschichtet. Reduziert das Risiko vor der Auszahlung. Mehr erfahren → |
0,30–0,80 % | 150–400 € / Jahr |
2. Depotgebühren
Manche Anbieter berechnen eine jährliche Gebühr für die Depotführung. Bei den meisten Online-Brokern entfällt diese jedoch komplett. Filialbanken verlangen teilweise 10–30 € pro Jahr.
3. Transaktionskosten
Bei jedem Kauf von ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →-Anteilen können Ordergebühren anfallen. Viele Broker bieten Sparpläne kostenlos an — dann zahlst du 0 € pro Ausführung. Bei Einmalkäufen fallen je nach Broker 0–10 € pro Order an.
Mehr erfahren → des ETFs — also 0,10–0,25 % pro Jahr. Günstiger geht es kaum.
Der Kosten-Effekt auf die Aktienrente über Jahrzehnte
Kosten wirken wie ein Renditefresser. Und weil der Zinseszinseffekt auch bei Kosten greift, verstärkt sich der Effekt über die Jahre. Ob du einen ETF oder aktiven Fonds wählst, macht einen enormen Unterschied. Ein Beispiel mit 200 € monatlicher Sparrate über verschiedene Zeiträume:
| Kostenquote p.a. | Depotwert nach 20 J. | Depotwert nach 30 J. | Depotwert nach 40 J. | Verlust vs. günstigste |
|---|---|---|---|---|
| 0,2 % (günstiger ETF) | 90.800 € | 194.000 € | 389.000 € | — (Referenz) |
| 0,5 % (teurer ETF) | 86.800 € | 181.000 € | 354.000 € | -35.000 € |
| 1,0 % (Mischfonds) | 80.800 € | 161.000 € | 303.000 € | -86.000 € |
| 1,5 % (aktiver Fonds) | 75.200 € | 143.000 € | 258.000 € | -131.000 € |
| 2,5 % (teure Versicherung) | 65.400 € | 113.000 € | 186.000 € | -203.000 € |
Die Zahlen sprechen für sich: 2,3 Prozentpunkte Kostenunterschied bedeuten nach 40 Jahren über 200.000 € weniger in deinem Depot. Das ist kein theoretisches Szenario — es ist der reale Unterschied zwischen einem günstigen ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → und einer teuren Versicherungslösung.
Kostenvergleich: Altersvorsorgedepot vs. andere Vorsorgeformen
| Vorsorgeform | Typische Gesamtkosten p.a. | Bewertung |
|---|---|---|
| Altersvorsorgedepot (ETF) | 0,15–0,40 % | Sehr günstig |
| Freies ETF-Depot | 0,10–0,30 % + Steuer | Günstig, aber steuerlich schlechter |
| Betriebliche Altersvorsorge | 0,50–1,50 % | Mittel (oft AG-Zuschuss) |
| Riester-Fondssparplan (alt) | 1,00–2,00 % | Teuer |
| Fondsgebundene Rentenversicherung | 1,50–3,00 % | Sehr teuer |
| Klassische Rentenversicherung | 1,00–2,50 % | Teuer, kaum Rendite |
Rechenbeispiel: Was Kosten über 35 Jahre ausmachen
Lena, 32 Jahre, Grafikdesignerin, 40.000 EUR brutto. Sie vergleicht drei Szenarien bei 100 EUR monatlicher Sparrate über 35 Jahre (6 % Brutto-Rendite):
Szenario 1 — Günstiger ETF (0,15 % TER): Depotwert ca. 141.000 EUR. Kosten gesamt: ca. 4.200 EUR.
Szenario 2 — Aktiver Fonds (1,5 % TER): Depotwert ca. 104.000 EUR. Kosten gesamt: ca. 41.000 EUR.
Szenario 3 — Fondsgebundene Versicherung (2,5 % TER): Depotwert ca. 81.000 EUR. Kosten gesamt: ca. 64.000 EUR.
Lena verliert in Szenario 3 gegenüber Szenario 1 60.000 EUR — mehr als ihre gesamte Eigeneinzahlung von 42.000 EUR. Die Entscheidung für den günstigsten Anbieter ist die wichtigste Finanzentscheidung, die sie für ihre Altersvorsorge treffen kann.
So minimierst du die Kosten deiner Aktienrente
- Online-Broker statt Filialbank Online-Broker bieten in der Regel die günstigsten Konditionen: keine Depotgebühren, kostenlose Sparpläne, breite ETF-Auswahl.
- Günstigen Welt-ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → wählen Ein MSCI WorldWas ist MSCI World?Aktienindex mit über 1.500 Unternehmen aus 23 Industrieländern. Durchschnittliche Rendite seit 1970: ca. 7% pro Jahr. Der Klassiker für ETF-Sparpläne.
Mehr erfahren →-ETF mit 0,10–0,15 % TER kostet dich bei 100.000 € Depot nur 100–150 € im Jahr. Vermeide aktive Fonds mit 1,5 %+ TER. - Sparplan statt Einzelkäufe Sparpläne sind bei vielen Brokern kostenlos. Einzelkäufe kosten oft 5–10 € pro Order.
- Keine Garantie wählen (wenn möglich) Garantie-Varianten kosten Rendite. Wenn du noch 20+ Jahre bis zur Rente hast, brauchst du keine Garantie.
- Nicht ständig umschichten Jede Umschichtung kann Kosten verursachen. Ein ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → reicht — RebalancingWas ist Rebalancing?Regelmäßige Umschichtung der Anlagen, um die ursprüngliche Gewichtung wiederherzustellen. Im Altersvorsorgedepot steuerfrei möglich.
Mehr erfahren → ist bei einem einzigen Fonds überflüssig.
Gesetzlicher Kostenschutz beim Altersvorsorgedepot
Das Gesetz zum Altersvorsorgedepot sieht einen Kostenschutz vor: Anbieter müssen alle Kosten transparent ausweisen und dürfen bestimmte Obergrenzen nicht überschreiten. Das Bundesfinanzministerium hat die Kostenregeln im pAV-Reform-Gesetz verankert. Auch Stiftung Warentest vergleicht die Gesamtkosten verschiedener Anbieter. Das ist ein wesentlicher Fortschritt gegenüber der alten Riester-RenteWas ist Riester-Rente?Staatlich geförderte Altersvorsorge seit 2002. Gescheitert wegen zu hoher Kosten, Garantiepflicht und niedriger Rendite. Wird ab 2027 durch das Altersvorsorgedepot ersetzt.
Mehr erfahren →, bei der Kosten oft im Kleingedruckten versteckt waren.
Was der Kostenschutz bringt
- Transparente Gesamtkostenquote (Effektivkosten)
- Vergleichbarkeit zwischen Anbietern
- Keine versteckten Provisionen
- Jährliche Kosteninformation
Was der Kostenschutz nicht regelt
- Keine absolute Kostenobergrenze für ETFs
- Performance Fees bei aktiven Fonds möglich
- Transaktionskosten innerhalb des Fonds variabel
- Spread-Kosten beim Börsenkauf nicht gedeckelt
Fazit: So günstig kann die Aktienrente als Altersvorsorge sein
Mit dem richtigen Setup (Online-Broker + günstiger Welt-ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → + kostenloser Sparplan) kommst du auf Gesamtkosten von unter 0,3 % pro Jahr. Bei einem Depot von 100.000 € sind das weniger als 300 € Kosten pro Jahr — für eine professionelle, weltweite Diversifikation in über 1.500 Unternehmen. Welche ETFs sich konkret eignen, haben wir separat zusammengestellt.
Zum Vergleich: Eine typische fondsgebundene Rentenversicherung kostet dich bei gleichem Volumen 1.500–3.000 € pro Jahr. Das Altersvorsorgedepot ist fünf- bis zehnmal günstiger. Die Steuervorteile kommen noch obendrauf.
Häufige Fragen zu Kosten der Aktienrente
Was kostet die Aktienrente pro Jahr?
Mit dem richtigen Setup (Online-Broker + günstiger ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →) kommst du auf Gesamtkosten von unter 0,3 % pro Jahr. Bei 100.000 € Depot sind das weniger als 300 € — im Vergleich zu 1.500 bis 3.000 € bei einer fondsgebundenen Versicherung.
Was ist die TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren → und warum ist sie wichtig?
Die TER (Total Expense Ratio) sind die laufenden Fondskosten, die automatisch vom Fondsvolumen abgezogen werden. Ein günstiger Welt-ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → hat eine TER von 0,10 bis 0,20 %. Schon 1 Prozentpunkt Unterschied macht über 30 Jahre Zehntausende Euro aus.
Gibt es versteckte Kosten beim Altersvorsorgedepot?
Das Gesetz schreibt eine transparente Gesamtkostenquote vor. Achte trotzdem auf Plattformgebühren, Transaktionskosten und Zulagen-Verwaltungsgebühren. Frage immer nach den Effektivkosten.
Wie minimiere ich die Kosten?
Wähle einen Online-Broker ohne Depotgebühren, einen ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren → mit unter 0,25 % TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren →, kostenlose Sparpläne und verzichte auf aktiv verwaltete Fonds. Nicht ständig umschichten — ein ETF reicht.
Wie viel Rendite kosten Garantie-Varianten?
Garantie-Varianten (80 % oder 100 %) kosten Rendite, weil ein Teil des Kapitals in sichere, aber renditeschwache Anlagen fließt. Wer noch 20 oder mehr Jahre bis zur Rente hat, fährt mit der Variante Pur (ohne Garantie) langfristig meist besser.
Was kostet ein aktiver Fonds im Vergleich zum ETF?
Aktive Fonds kosten 1,0 bis 2,0 % TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren → plus mögliche Ausgabeaufschläge und Performance Fees. Bei 200 € Sparrate über 35 Jahre bedeutet das rund 67.000 € weniger Endwert gegenüber einem günstigen ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →.
Kosten und Gebühren (Detail)
Vertiefender Ratgeber mit Anbieter-Vergleich.
ETF oder aktiver Fonds?
Warum günstige ETFs fast immer die bessere Wahl sind.
Depot vs. Versicherung
55.000 € Unterschied durch niedrigere Kosten.
Was ist die TER?
Die wichtigste Kostenkennzahl für ETFs erklärt.
DIY-Anleitung
So richtest du das günstigste Setup selbst ein.